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Quais são as opções?
As opções podem formar uma parte importante de uma estratégia de investimento mais ampla. Eles lhe dão o direito - mas não a obrigação - de comprar ou vender um ativo subjacente antes de uma certa data de vencimento, permitindo que você especule sobre o preço futuro de um mercado financeiro.
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Tal como acontece com os 100s digitais, as opções podem ser usadas para negociar com a própria volatilidade, permitindo que os traders se beneficiem mesmo quando há pouco movimento no mercado subjacente.
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Opção Premium.
O que é um 'Premium Option'?
Um prêmio de opção é a receita recebida por um investidor que vende ou "escreve" um contrato de opção para outra parte. Um prêmio de opção também pode se referir ao preço atual de qualquer contrato de opção específico que ainda tenha expirado. Para opções de ações, o prêmio é cotado como um valor em dólar por ação, e a maioria dos contratos representa o comprometimento de 100 ações.
QUEBRANDO 'Opção Premium'
Os preços de opção cotados em uma bolsa, como o Bolsa de Opções do Conselho de Chicago (CBOE), são considerados prêmios, como regra, porque as opções em si não têm valor subjacente. Os componentes de um prêmio de opção incluem seu valor intrínseco, seu valor temporal e a volatilidade implícita do ativo subjacente. À medida que a opção se aproxima de sua data de expiração, o valor do tempo ficará mais próximo e próximo de $ 0, enquanto o valor intrínseco representará de perto a diferença entre o preço do título subjacente e o preço de exercício do contrato.
Fatores que afetam o prêmio de opção.
Os principais fatores que afetam o preço de uma opção são o preço do título subjacente, a liquidez, a vida útil da opção e a volatilidade implícita. À medida que o preço da segurança subjacente muda, o prêmio da opção é alterado. À medida que o preço do título subjacente aumenta, o prêmio de uma opção de compra aumenta, mas o prêmio de uma opção de venda diminui. À medida que o preço do título subjacente diminui, o prêmio de uma opção de venda aumenta, e o oposto é verdadeiro para as opções de compra.
O dinheiro afeta o prêmio da opção porque indica a que distância o preço de garantia subjacente está do preço de exercício especificado. Como uma opção se torna mais in-the-money, o prêmio da opção normalmente aumenta. Por outro lado, o prêmio da opção diminui à medida que a opção se torna ainda mais fora do dinheiro. Por exemplo, quando uma opção se torna ainda mais fora do dinheiro, o prêmio da opção perde o valor intrínseco, e o valor deriva principalmente do valor do tempo.
O tempo até a expiração, ou a vida útil, afeta o valor do tempo, ou valor extrínseco, parte do prêmio da opção. À medida que a opção se aproxima de sua data de vencimento, o prêmio da opção decorre principalmente do valor intrínseco. Por exemplo, opções fora do dinheiro que estão expirando em um dia de negociação normalmente valeriam $ 0, ou muito próximo de $ 0.
Volatilidade implícita.
A volatilidade implícita é derivada do preço da opção, que é anexado ao modelo de precificação de uma opção para indicar o quão volátil pode ser o preço de uma ação no futuro. Além disso, afeta a parcela de valor extrínseco dos prêmios de opções. Se os investidores forem opções longas, um aumento na volatilidade implícita aumentaria o valor. O oposto é verdadeiro se a volatilidade implícita diminuir. Por exemplo, suponha que um investidor seja uma opção de compra longa com uma volatilidade implícita anualizada de 20%. Portanto, se a volatilidade implícita aumentar para 50% durante a vida da opção, o prêmio da opção de compra se valorizaria.
Obtendo um identificador no Premium Options.
Uma das razões pelas quais os investidores sérios amam as opções é que elas podem ser usadas para tantas estratégias diferentes.
Pense que um estoque vai subir? Se você estiver certo, a compra de uma opção de compra dá a você o direito de comprar ações mais tarde com um desconto para o valor de mercado, permitindo que você lucre com o aumento. Quer alguma proteção caso seu estoque caia inesperadamente? Adquirir uma opção de venda permite-lhe dormir facilmente, sabendo que pode vendê-la mais tarde a um preço pré-determinado e limitar as suas perdas. O número de estratégias possíveis continua e continua.
As opções podem abrir as portas para grandes ganhos ou fornecer uma proteção contra possíveis perdas. E, ao contrário das ações de compra ou venda a descoberto, você pode obter uma posição significativa no estoque com um compromisso inicial modesto.
Independentemente de você estar comprando ou vendendo esses contratos, entender o que significa o preço ou o prêmio de uma opção é essencial para o sucesso a longo prazo. Quanto mais você souber sobre o prêmio, melhor você poderá reconhecer um bom negócio e desistir das transações quando as probabilidades estiverem contra você.
Existem dois componentes básicos para o prêmio de uma opção.
O primeiro é o “valor intrínseco” do contrato, que é simplesmente a diferença entre a “greve” ou o preço de exercício (o preço que você pode comprar ou vender um ativo no contrato de opções) e o preço de mercado atual do ativo.
Por exemplo, digamos que você tenha comprado uma opção de compra para a XYZ Company com um preço de exercício de US $ 45. Se a ação estiver avaliada atualmente em US $ 50, a opção terá um valor intrínseco de US $ 5 (US $ 50 - US $ 45 = US $ 5). Nesse caso, você poderia comprar a ligação e exercê-la imediatamente, obtendo lucro de US $ 500 ou US $ 5 x 100 (lembre-se de que cada contrato de opção representa 100 ações). Isso é o que é conhecido como "no dinheiro".
No entanto, se você comprar uma opção de compra para XYZ com um preço de exercício de US $ 45 e o valor de mercado atual for de apenas US $ 40, não haverá valor intrínseco. Isso é conhecido como "fora do dinheiro" ou "debaixo d'água".
É aí que entra o segundo componente de uma opção, que é quanto tempo o contrato é bom.
Mesmo que seu contrato de opções esteja "fora do dinheiro", ele eventualmente terá algum valor se houver uma mudança significativa no preço de mercado do ativo. Isso é o que é conhecido como o "valor do tempo" do contrato. É o que quer que um investidor esteja disposto a pagar acima do valor intrínseco do contrato, na esperança de que o investimento seja compensado eventualmente.
Digamos que você compre a opção de compra na XYZ com um preço de exercício de US $ 45 e a ação imediatamente cai de US $ 45 para US $ 40. Você pode estar submerso agora, mas em 30 a 60 dias esse estoque pode estar de volta a US $ 50, o que lhe daria um lucro de US $ 5 por ação. Parte do preço da opção é a sua aposta de que o estoque vai pagar ao longo do tempo.
Portanto, se você comprasse uma opção de compra por US $ 45 e tivesse um valor intrínseco de US $ 5, estaria disposto a pagar US $ 2,50 adicionais para manter o contrato, se o preço subisse ainda mais. Isso tornaria o prêmio da opção, ou preço, US $ 7,50 (valor intrínseco de US $ 5 + valor de tempo de US $ 2,50 = prêmio de US $ 7,50).
É importante observar que o prêmio da opção está mudando constantemente, dependendo do preço do estoque subjacente e do tempo restante no contrato. Quanto mais um contrato de opções está "in the money", mais o prêmio aumenta. Da mesma forma, se a opção perder algum valor intrínseco ou estiver "fora do dinheiro", o prêmio também cairá.
O tempo restante no contrato também afeta seu preço. Quanto mais próximo o contrato estiver de seu prazo de validade, menor será seu valor e o prêmio cairá.
Embora todas as opções tendam a diminuir em valor à medida que a expiração se aproxima, o ritmo em que elas o fazem pode variar consideravelmente. Esse fator de “decaimento do tempo” é um dos principais determinantes do valor do tempo do contrato.
No caso de um estoque estável e blue-chip, você provavelmente não pagará uma quantia grande por uma chamada ou por uma colocação na janela de 30 a 60 dias antes de sua expiração. Naturalmente, a chance de o estoque subir ou cair momentaneamente é limitada durante esse período relativamente curto. Conseqüentemente, seu valor de tempo diminuirá bem antes do vencimento.
Prêmios de opções para títulos um tanto imprevisíveis - ações promissoras de tecnologia, por exemplo - tendem a se deteriorar mais lentamente. Neste cenário, as probabilidades de uma opção “fora do dinheiro” atingir o preço de exercício são substancialmente mais altas, portanto a opção mantém seu valor um pouco mais longo.
Como o valor do tempo varia muito de um ativo para o outro, os operadores de opções gostam de ter uma ideia da volatilidade da ação antes de fazer uma aposta. Uma das maneiras comuns de fazer isso é observar o desvio padrão da equidade. Com base em dados históricos, o desvio padrão mede o grau de movimentação, para cima e para baixo, em relação ao preço médio. Um número menor indica um estoque relativamente estável - um que geralmente comandará um prêmio menor de opções.
Outra maneira de medir a volatilidade é comparar as flutuações das ações com as do mercado de ações como um todo, encontrando seu “beta”. Um beta acima de 1 representa um patrimônio que tende a subir e cair mais do que o S & P 500 (ou outro índice amplo). Essa propensão a aumentar o preço significa que qualquer opção que o acompanhe normalmente terá um preço mais alto. Um patrimônio com um beta menor que 1 é comparativamente estável e, portanto, provavelmente terá um prêmio de opção menor.
Esses parâmetros não são perfeitos. O desempenho passado de um estoque nem sempre prevê resultados futuros. Além disso, eventos únicos e significativos têm uma maneira de fazer com que certas ações pareçam mais imprevisíveis do que realmente são. Mas quando se trata de obter uma noção geral de quão estável é uma empresa, elas podem ser muito úteis.
As opções podem ser uma ferramenta de investimento recompensadora para o investidor experiente, embora representem riscos. A obtenção de um melhor entendimento de diferentes fatores de precificação, incluindo a volatilidade do ativo subjacente, pode aumentar as chances de que eles compensem no longo prazo.
Como as opções são negociadas.
Muitos comerciantes de dia que negociam futuros, também opções de comércio, ou nos mesmos mercados ou em mercados diferentes. As opções são semelhantes às dos futuros, na medida em que muitas vezes são baseadas nos mesmos instrumentos subjacentes e têm especificações contratuais semelhantes, mas as opções são negociadas de forma bastante diferente. Opções estão disponíveis em mercados futuros, em índices de ações e em ações individuais, e podem ser negociadas por conta própria usando várias estratégias, ou podem ser combinadas com contratos futuros ou ações e usadas como uma forma de seguro comercial.
Contratos de Opções.
Opções mercados negociam contratos de opções, com a menor unidade comercial sendo um contrato. Os contratos de opções especificam os parâmetros de negociação do mercado, como o tipo de opção, a data de expiração ou exercício, o tamanho do tick e o valor do tick. Por exemplo, as especificações do contrato para o mercado de opções ZG (Gold 100 Troy Ounce) são as seguintes:
Símbolo (formato IB / Sierra Chart): ZG (OZG / OZP) Data de vencimento (até fevereiro de 2007): 27 de março de 2007 (contrato de abril de 2007) Câmbio: ECBOT Moeda: USD Multiplicador / Valor do contrato: US $ 100 : 0.1 Valor do tick / Valor mínimo do preço: $ 10 Intervalos de preço de exercício ou strike: $ 5, $ 10 e $ 25 Estilo do exercício: Entrega nos EUA: Contrato de futuros.
As especificações do contrato são especificadas para um contrato, portanto, o valor do tick mostrado acima é o valor do tick por contrato. Se uma negociação é feita com mais de um contrato, o valor da escala é aumentado de acordo.
Por exemplo, uma negociação feita no mercado de opções ZG com três contratos teria um valor de tick equivalente de 3 X $ 10 & # 61; US $ 30, o que significaria que, para cada 0,1 alteração no preço, o lucro ou prejuízo do comércio seria alterado em US $ 30.
Ligue e coloque.
As opções estão disponíveis como Call ou Put, dependendo se dão o direito de comprar ou o direito de vender.
As opções de compra dão ao titular o direito de comprar a mercadoria subjacente, e as opções de venda dão o direito de vender a mercadoria subjacente. O direito de compra ou venda só entra em vigor quando a opção é exercida, o que pode acontecer na data de vencimento (opções européias) ou a qualquer momento até a data de vencimento (opções nos EUA).
Como os mercados futuros, os mercados de opções podem ser negociados nos dois sentidos (para cima ou para baixo). Se um trader achar que o mercado vai subir, eles comprarão uma opção de compra e, se acharem que o mercado vai cair, comprarão uma opção de venda. Existem também estratégias de opções que envolvem a compra de uma Call e uma Put, e neste caso, o trader não se importa com qual direção o mercado se move.
Longo e curto.
Com os mercados de opções, assim como os mercados futuros, os prazos longos e curtos referem-se à compra e venda de um ou mais contratos, mas, ao contrário dos mercados futuros, eles não se referem à direção do comércio. Por exemplo, se uma negociação de futuros é feita através da compra de um contrato, a negociação é longa e o comerciante quer que o preço suba, mas com opções, uma negociação pode ser feita comprando um contrato de Put, e ainda é um longo comércio, mesmo que o comerciante queira que o preço caia.
O gráfico a seguir pode ajudar a explicar isso mais adiante:
Risco Limitado ou Risco Ilimitado.
Negociações de opções básicas podem ser longas ou curtas e podem ter dois riscos diferentes para recompensar as taxas. O risco de recompensar os rácios de negociação de opções longas e curtas é o seguinte:
Como mostrado acima, um comércio de opções longas tem potencial de lucro ilimitado e risco limitado, mas um comércio de opções curtas tem potencial de lucro limitado e risco ilimitado.
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No entanto, esta não é uma análise de risco completa e, na realidade, as operações de opções curtas não têm mais risco do que as negociações de ações individuais (e na verdade têm menos risco do que comprar e manter negociações de ações).
Opções Premium.
Quando um comerciante compra um contrato de opções (uma Call ou uma Put), eles têm os direitos dados pelo contrato, e por esses direitos, eles pagam uma taxa inicial ao comerciante que vende o contrato de opções. Essa taxa é chamada de prêmio de opções, que varia de um mercado de opções para outro e também dentro do mesmo mercado de opções, dependendo de quando o prêmio é calculado. O prêmio de opções é calculado usando três critérios principais, que são os seguintes:
In, At ou Out of the Money - Se uma opção estiver em dinheiro, seu prêmio terá valor adicional porque a opção já está em lucro, e o lucro estará imediatamente disponível para o comprador da opção. Se uma opção estiver no dinheiro, ou fora do dinheiro, seu prêmio não terá nenhum valor adicional porque as opções ainda não estão no lucro. Portanto, as opções que estão no dinheiro, ou fora do dinheiro, sempre têm prêmios mais baixos (ou seja, custam menos) do que as opções que já estão no dinheiro. Valor do tempo - Todos os contratos de opções têm uma data de expiração, após a qual eles se tornam inúteis. Quanto mais tempo uma opção tiver antes de sua data de expiração, quanto mais tempo houver disponível para a opção entrar em lucro, seu prêmio terá um valor de tempo adicional. Quanto menos tempo uma opção tiver até sua data de expiração, menos tempo haverá para que a opção entre em lucro, de modo que seu prêmio terá um valor de tempo adicional menor ou nenhum valor de tempo adicional.
Volatilidade - Se um mercado de opções for altamente volátil (ou seja, se sua faixa de preço diária for grande), o prêmio será maior, porque a opção tem o potencial de gerar mais lucro para o comprador. Por outro lado, se um mercado de opções não é volátil (ou seja, se sua faixa de preço diária é pequena), o prêmio será menor. A volatilidade do mercado de opções é calculada usando sua faixa de preço de longo prazo, sua faixa de preço recente e sua faixa de preço esperada antes de sua data de vencimento, usando vários modelos de precificação de volatilidade.
Entrando e saindo de um comércio.
Uma negociação de opções longas é feita através da compra de um contrato de opções e do pagamento do prêmio ao vendedor de opções. Se o mercado se mover na direção desejada, o contrato de opções terá lucro (no dinheiro). Existem duas maneiras diferentes pelas quais uma opção de dinheiro pode ser transformada em lucro realizado. O primeiro é vender o contrato (como nos contratos futuros) e manter a diferença entre os preços de compra e venda como lucro. Vender um contrato de opções para sair de um longo negócio é seguro porque a venda é de um contrato já possuído. A segunda maneira de sair de uma negociação é exercitar a opção e aceitar a entrega do contrato de futuros subjacente, que pode então ser vendido para realizar o lucro. A maneira preferida de sair de uma negociação é vender o contrato, pois é mais fácil do que exercê-lo e, em teoria, é mais lucrativo, porque a opção ainda pode ter algum valor de tempo restante.
Opções Premium | Crédito e débito explicados.
23 de dezembro de 2014.
No mundo da negociação, há três termos usados para descrever a transferência de dinheiro entre você e a pessoa com a qual você concorda com um contrato de opção: crédito, débito & amp; Prêmio .
É muito importante entender esses termos e como você pode usá-los para não apenas equilibrar seu portfólio, mas também alterar as estratégias de posicionamento que você usa!
Opções Premium.
O prêmio de uma opção é simplesmente - o preço de uma opção.
Se você está comprando uma opção, você está pagando um prêmio por isso - chamado de débito (mais sobre isso mais tarde). Se você está vendendo uma opção, você está recebendo prêmio pela opção - chamada de crédito.
Vamos dar uma olhada no termo "premium" usando um exemplo da vida real para mais contexto.
Opções Premium Em Ação!
Eu estou olhando para comprar uma opção de compra em $ AAPL (o símbolo ticker para a Apple). O preço de mercado atual (prêmio) para uma opção de compra a longo prazo com um preço de exercício de (a) $ 115, é (b) $ 206. Como comprador da opção (abaixo), eu pago um débito de (b) $ 206.
Como vendedor da opção a um preço de exercício de (a) $ 115, você recebe o prêmio, chamado de crédito, de (b) $ 206. Veja como isso funciona?
Com o passar do tempo, o prêmio da opção (preço) pode ser afetado por diferentes condições, incluindo: o preço atual da ação, o preço de exercício, os dias até o vencimento e a volatilidade implícita.
A mudança desses fatores tem impacto nas duas partes de uma opção que compõem o prêmio da opção - valor intrínseco e valor extrínseco.
Valor intrínseco.
Valor intrínseco só existe quando uma opção está no dinheiro. Como um lembrete, lembre-se de que:
Uma opção de compra está no dinheiro quando o preço da ação é maior do que o preço de exercício Uma opção de venda está no dinheiro quando o preço da ação é menor do que o preço de exercício.
Olhando para o nosso exemplo acima (onde estou comprando uma opção de compra de US $ 115 para um débito de US $ 206), podemos ver que não há valor intrínseco quando eu coloco o negócio porque o negócio está fora do dinheiro.
Se a negociação fosse movimentada, haveria valor intrínseco na opção (parte do que compõe o prêmio da opção).
Para calcular o valor intrínseco da opção dinheiro, subtraia-se o preço de exercício do preço em que a ação está sendo negociada atualmente.
No exemplo abaixo, você calcularia o valor intrínseco subtraindo o preço atual do estoque ($ 112,70) do preço de exercício da opção de compra ($ 110). Isso lhe daria um valor intrínseco de US $ 2,70 / ação (que para um contrato de opção que controla 100 ações é de US $ 270).
Valor intrínseco para uma opção de compra em dinheiro.
Resumo do Valor Intrínseco - valor intrínseco não existe para opções fora do dinheiro. Para as opções monetárias, o valor intrínseco é calculado subtraindo-se o preço de exercício do preço da ação (preço da ação - preço de exercício).
Valor Extrínseco.
O valor extrínseco, também conhecido como valor de tempo, é a diferença entre o preço atual da opção e o valor intrínseco da opção.
Opções fora do dinheiro * não têm valor intrínseco, o que significa que todo o valor da opção é extrínseco.
Uma opção de compra está fora do dinheiro quando o preço da ação é menor do que o preço de exercício Uma opção de venda está fora do dinheiro quando o preço da ação é maior do que o preço de exercício.
Para opções fora do dinheiro, o valor extrínseco é igual ao valor de mercado da opção (o prêmio pago). Os fatores que afetam esse valor são o decaimento do tempo (decaimento do theta) e a volatilidade implícita.
Para as opções de dinheiro, o valor extrínseco é encontrado tomando o prêmio da opção total e subtraindo qualquer valor intrínseco daquele número.
Você pode ver o cálculo do valor extrínseco para uma opção de dinheiro abaixo. Neste exemplo, o valor extrínseco é calculado subtraindo o preço de exercício do preço atual da ação ($ 112,87 - 110). Nesse caso, o valor intrínseco é igual a $ 2,87.
Em seguida, você recebe o prêmio total, US $ 4,55, e subtrai o valor intrínseco daquele valor (US $ 4,55 a US $ 2,87). Isso nos dá um valor extrínseco de US $ 1,68 (que é multiplicado por 100 porque 1 contrato de opção controla 100 ações)
O valor extrínseco é calculado para uma opção de compra em dinheiro.
Agora você deve estar claro sobre o que valor intrínseco e extrínseco significa em relação ao prêmio de opções.
Este conceito parece fácil na superfície, mas pode levar algum tempo para compreender completamente. Tome seu tempo rever esses conceitos e leia o post algumas vezes se você ainda estiver confuso.
Vamos agora dar uma olhada na terminologia que é usada para descrever a pessoa que vende o prêmio (arrecadando dinheiro) - essa pessoa estaria coletando ou recebendo um crédito.
Crédito (o que o vendedor da opção paga)
Como mencionado neste post, quando você vende premium através de uma opção de negociação, você recebe o que é referido como um crédito (abreviado como CR).
Como vendedor, você recebe um crédito de US $ 206 pelo negócio.
Se olharmos para o nosso exemplo de $ AAPL de antes, você verá que, como vendedor, você receberia um crédito de $ 206 pelo contrato de opção a um preço de exercício de $ 115.
Uma coisa que é importante lembrar sobre a venda de opções de crédito é que só porque você recebe o crédito na frente, não significa que você está garantido para manter esse lucro. Depois de abrir uma posição, você precisa fechá-la para obter lucro ou perda (ou deixá-la expirar).
Como vendedor em nosso exemplo de $ AAPL, você receberia o crédito de $ 206 na frente. No entanto, com o passar do tempo, o valor dessa opção diminuirá. Para fechar a posição, você será obrigado a pagar um débito (a menos que você mantenha a opção até a expiração) com base em onde o estoque está negociando em relação ao seu preço de exercício.
Se você coletar ou não um crédito para o seu negócio é baseado em qual tipo de estratégia de negociação que você usa, então vamos dar uma olhada em algumas das estratégias de negociação de crédito mais comuns.
Lista de Estratégias de Crédito.
Aqui está uma lista de estratégias populares para as quais você receberá um crédito:
Short Put Vertical Spread.
Spread Vertical de Chamada Curta.
Short Naked Put.
Curta chamada nua.
Estoque Coberto Curto.
Borboleta de Chamada Curta.
Curto Coloque Borboleta.
Long Call Butterfly (inclinada para receber crédito)
Long Put Butterfly (enviesada para receber crédito)
Débito (o que o comprador da opção paga)
Como comprador, pago um débito de US $ 206 para fazer a troca.
Ao comprar opções / premium, o comprador faz uma negociação pagando o que é chamado de débito (geralmente abreviado como DB).
Em nosso exemplo de $ AAPL (onde eu era o comprador da opção), lembre-se de que paguei seus US $ 206 para colocar a transação. Neste cenário, paguei-lhe um débito de US $ 206 com base na minha suposição de que o preço de $ AAPL é no futuro.
Como comprador da opção, se eu quiser fechar a negociação antes que a opção expire, posso vender a opção de crédito. O crédito que recebo determinará quanto lucro ou perda o comércio resultará.
Para ajudar você a definir sua próxima estratégia de débito, compilamos uma lista de algumas das estratégias de débito mais populares.
Lista de Estratégias de Débito.
Aqui está uma lista de estratégias de débito populares:
Longo Coloque Vertical.
Long Call Vertical.
Longo Coloque Calendário.
Calendário de Longa Chamada.
Long Colocar Diagonal Spread.
Long Call Diagonal Spread.
Conclusão.
Espero que você se afaste deste post sentindo-se muito mais confortável com os termos premium, crédito e débito.
Se há duas coisas para tirar deste post, quero que você se lembre de que (1) o prêmio da opção é o preço de uma opção e é composto de valor intrínseco e extrínseco. (2) Crédito e débito são termos usados para descrever a troca de dinheiro entre as duas partes envolvidas em um contrato de opção.
Assista ao Step Up to Options para aprender mais estratégias de negociação. Se você tiver dúvidas sobre este post, não se esqueça de twittar para nós em @doughtrading ou deixar a questão nos comentários!
Na parte 3 da nossa série de liquidez, repassamos o volume do preço de exercício. O estoque pode ser líquido, mas é o preço de exercício da opção que você está negociando?
Tracy está de volta! Esta semana ela está falando sobre IV Rank, veja quais perguntas o suporte recebe mais!
Na parte 2 da nossa série de liquidez, vamos examinar o volume de ações em massa. Depois de observar o spread bid / ask de um subjacente, o próximo passo é analisar o volume dele. Aprenda mais aqui!
Opção Traders Bank Premium em $ PCLN 26 de janeiro.
Em nosso serviço de Serviço de Negociação de Opção Time Bandit, que focava na cobrança de prêmios através da estratégia de opção Iron Condor & # 8230; Nós discutimos usando Priceline ($ PCLN) para uma negociação de opção potencial.
Em PCLN, discutimos o Condor de Ferro 1842.5-1997.5. Isso usa as asas que são 10 dólares em ambos os lados para a respectiva opção.
Então nós fizemos o 1832.5 Puts e o 2007.5 Calls e vendemos o 1842.5 Puts e o 1997.5 Calls.
Isso trouxe um bom prêmio de cerca de US $ 1,90 e nos permitiu ir um pouco mais amplo do que o normal.
Como você pode ver no gráfico abaixo, o estoque ficou dentro do intervalo de 18 a 26 de janeiro, por isso conseguimos coletar o prêmio total.
Então, para cada contrato que foi negociado, você teria coletado o total de $ 190.
Traders de Opção Time Bandit Recolhem Premium em $ PCLN.
Em 17/12/17, o webinar semanal do serviço de Boletim Informativo do Time Bandit Option discutimos a venda do & hellip;
Traders do Condor de Ferro Lucram em $ PCLN.
No nosso Serviço de Negociação de Opções de Bandido de Tempo, cobrimos a Estratégia de Opção de Condor de Ferro da Priceline ($ PCLN). & Hellip;
Opção de Condor de Ferro Traders Bank Profit em $ TSLA.
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